Las iniciativas de Colombia en materia de bonos verdes, desarrollo de una taxonomía propia e integración de criterios ASG en el mercado financiero local sirven como modelo a seguir para otros países de la región.
ASG EN DATOS13/04/2023 Redacción Reporte ASG
Colombia es uno de los países líderes en América Latina en lo que respecta a iniciativas de sostenibilidad y finanzas verdes. Con un enfoque centrado en el desarrollo sostenible, Colombia está dando un ejemplo a seguir para el resto de la región con acciones que vienen fortaleciendo el mercado local de bonos verdes, el establecimiento de una taxonomía adecuada para este tipo de instrumentos de inversión y la integración de criterios ASG que impulsen el camino hacia más inversiones sostenibles por parte del sector financiero de ese país.
Además, Colombia está tomando medidas audaces para proteger su medio ambiente y promover el crecimiento sostenible a través de su mercado financiero, con miras a proteger su vasta biodiversidad y reducir las emisiones de gases de efecto invernadero.
Desde entonces, Colombia ha dado varios pasos importantes para convertir sus intenciones en acciones. Te compartimos principales áreas en las que se ha enfocado esta nación para alcanzar el liderazgo en este tema en la región.
Para lograr sus objetivos ambientales, climáticos y de sostenibilidad, Colombia ha fomentado el desarrollo de un mercado local de bonos verdes como herramienta de financiación pública.
Luego de establecer un marco de bonos verdes que cumple con los Principios de Bonos Verdes de la Asociación Internacional de Mercados de Capitales, Colombia emitió sus bonos verdes soberanos inaugurales en septiembre y octubre de 2021, por 1,5 billones de pesos colombianos (COP) y con un vencimiento a 10 años. Este fue el primer bono soberano verde en mercados emergentes emitido mediante subasta en moneda local, siguiendo la estructura de bonos gemelos alemanes.
Las transacciones arrojaron resultados positivos en términos de demanda, costo y diversificación de la base de inversionistas. Las dos subastas promediaron proporciones de oferta por cobertura de 3,0 veces. Las autoridades destacaron un greenium en la emisión que se duplicó de 7pb en la primera a 15pb en la segunda subasta.
Las transacciones también lograron una división equilibrada entre inversionistas extranjeros (60%) y locales (40%). La emisión inaugural recibió el premio Environmental Finance Sovereign Green Bond of the Year en 2022.
En abril de 2022, Colombia se convirtió en el primer país del hemisferio occidental en adoptar una taxonomía verde nacional, que es una herramienta de clasificación que permite a los prestamistas y prestatarios identificar actividades económicas que contribuyen a objetivos ambientales específicos.
La taxonomía se utiliza para emitir bonos verdes y desempeña un papel crucial en la canalización del capital del sector privado hacia sus prioridades ambientales.
En abril de 2022, Colombia se convirtió en el primer país del hemisferio occidental en adoptar una taxonomía verde nacional
Desde los niveles de gobierno se reconoce la importancia de desarrollar infraestructura crítica mientras se gestionan los riesgos ambientales y sociales. Desde 2012, persigue el desarrollo de infraestructura a través de proyectos de concesión que involucran asociaciones público-privadas (APP).
En noviembre de 2021, el gobierno publicó los Lineamientos para el Desarrollo Sostenible de la Infraestructura de Transporte para la Quinta Generación de Concesiones (CONPES 4060 de 2021). Los Lineamientos incorporan criterios Ambientales, Sociales y de Gobernanza (ASG) en la estructuración, financiamiento, operación y seguimiento de proyectos.
El programa de Concesión de Quinta Generación tiene como objetivo ejecutar 14 proyectos con una inversión de COP 21,8 billones, entre proyectos ferroviarios, fluviales y aeroportuarios.
La Superintendencia Financiera de Colombia (SFC) ha emitido nuevas normas para integrar criterios ASG (Ambientales, Sociales y de Gobernanza) en las decisiones de inversión de las instituciones financieras.
En noviembre de 2021, la SFC publicó lineamientos para la integración de criterios ESG en los servicios de gestión de activos y asesoría de inversiones. Con este movimiento se buscó crear más oportunidades para la inversión ecológica y aumentar la conciencia de los riesgos ASG entre los inversores.
La Superintendencia Financiera de Colombia emitió nuevas normas para integrar criterios ASG en las decisiones de inversión de las instituciones financieras
De esta manera, las iniciativas de finanzas verdes de Colombia demuestran su compromiso con el desarrollo sostenible, y representan una muestra de los avances que está haciendo el país en esta materia.
Asimismo, el compromiso que ha asumido este país con la agricultura sostenible, las áreas protegidas, la energía renovable y la reducción de las emisiones de gases de efecto invernadero es un ejemplo por seguir para el resto de la región.
La cuarta edición del Índice de Inclusión Financiera (IIF) analiza la relación de los ciudadanos con el sistema financiero en ocho países, a partir de tres dimensiones de medición: acceso, uso y calidad percibida.
Esta cifra récord fue publicada en el Informe Conjunto sobre Financiamiento Climático de los Bancos Multilaterales de Desarrollo de 2023, el cual fue coordinado por el Banco Europeo de Inversiones (BEI).
Un estudio elaborado por ambas instituciones revela que una oferta más robusta e integral en el acceso a productos y servicios a este segmento, podría representar ingresos anuales de US$633 millones en este país.
Simon Stiell, secretario ejecutivo de la ONU sobre el Cambio Climático, pidió que se acordara un nuevo objetivo para la financiación para la lucha contra el cambio climático y se activen los mercados internacionales del carbono.
Las nuevas normas aprobadas conciernen a los países que buscan compensar sus emisiones comprando créditos a naciones que han reducido los gases de efecto invernadero más allá de lo que habían prometido.
Los bancos multilaterales de desarrollo estimaron en esta conferencia que su financiamiento climático colectivo anual destinado a los países de ingreso bajo y mediano alcanzará los US$120.000 millones para el año 2030.
BID Invest además presentó en el evento su Reporte anual sobre asignación e impacto de bonos sostenibles, donde se revela que ha destinado US$3.700 millones en este tipo de instrumentos para impulsar el impacto verde y social.
Este instrumento financiero, valorado en RD$500 millones, está diseñado para financiar proyectos de impacto social, iniciativas verdes o la combinación de ambas en este país. Este bono tiene un plazo de cinco años.
CAF anunció que 35% de sus operaciones de financiamiento serán verdes al cierre de 2024. Además presentó sus iniciativas de adaptación al cambio climático que reducen riesgos y aumentan la resiliencia.